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Nos últimos anos, os ETFs (fundos de índice) têm ganhado cada vez mais espaço no coração dos investidores brasileiros. Eles se tornam uma alternativa interessante e prática para quem deseja diversificar sua carteira de investimentos. Além disso, o aumento na quantidade de opções disponíveis no mercado também se traduz em uma chance de obter retornos mais altos sem abrir mão da segurança do portfólio.
Para aqueles que buscam maximizar lucros com ETFs, a chave está na escolha de uma alocação inteligente e na diversificação eficaz, como afirmam especialistas de grandes gestoras do mercado financeiro.
“Lucrar mais não significa assumir riscos maiores, mas entender melhor os riscos que você já está a assumir”, explica Renato Eid, superintendente de estratégias indexadas da Itaú Asset.
Eid sugere que os investidores combinem ETFs de diferentes categorias e regiões, incluindo ativos de renda fixa local e renda variável internacional. Isso pode ser alcançado com fundos como B5P211 e IDKA11 para renda fixa, e SPXR e SPXI para renda variável, criando assim um portfólio robusto e bem equilibrado.
“Ao investir em um ETF, você minimiza o impacto que uma única ação decepcionante pode causar na sua carteira. Fundos como o WRLD11 oferecem exposição a mais de 9 mil empresas ao redor do mundo, o que permite capturar oportunidades globais sem depender de um setor ou região específicos”, acrescenta Danilo Moreno, analista de ETFs da Investo.
Moreno também destaca que, além de reduzir riscos, os ETFs proporcionam acesso a estratégias avançadas, tudo isso a um custo relativamente baixo. A chave, segundo ele, está em desenvolver uma alocação equilibrada e inteligente, aproveitando a diversificação que os ETFs proporcionam.
ETFs Setoriais e Temáticos: Oportunidades e Riscos
Para investidores que buscam por maior rentabilidade, ETFs setoriais e temáticos podem ser uma escolha interessante, uma vez que têm potencial de oferecer ganhos superiores à média, embora sejam mais voláteis e exijam acompanhamento contínuo.
“ETFs como o NUCL11, focado em energia nuclear, ou o ARGE11, que investe na Argentina, permitem que você capitalize sobre movimentos específicos de setores ou países, mas é preciso estar ciente dos riscos envolvidos”, explica Moreno.
Andrés Kikuchi, diretor executivo da Nu Asset, acrescenta: “Os ETFs Smart Beta são uma alternativa excelente para quem deseja retorno adicional de forma sistemática e clara”. Ele menciona exemplos como o LVOL11, que foca em ações de baixa volatilidade, e o HIGH11, que investe em ativos de alta sensibilidade ao mercado.
“Essas estratégias multifatoriais combinam elementos como qualidade e volatilidade, permitindo ganhos superiores aos índices de referência sem necessariamente aumentar o risco”, completa.
Entretanto, Eid enfatiza que ETFs temáticos e setoriais devem ser vistos como componentes complementares ao portfólio, não como substitutos. “Eles cercam tendências específicas, mas é crucial compreender a volatilidade e os ciclos associados a cada segmento”, alerta.
Evite Armadilhas ao Investir em ETFs
Um problema recorrente entre investidores em busca de ampliamento de ganhos com ETFs é a impulsividade nas decisões.
“Muitos investidores tendem a aumentar a exposição a setores que estão em alta, sem considerar os fundamentos ou como isso se alinha com o restante da carteira”, afirma Moreno.
“Escolher ETFs apenas pelo desempenho recente é um erro comum. Um fundo que teve um ótimo desempenho no último ano não garante que continuará assim. É fundamental entender o que o fundo representa e se está alinhado com o cenário atual”, complementa Kikuchi.
Eid simplifica esse conceito: “O erro mais frequente é confundir tática com estratégia. Um ETF é uma ferramenta de disciplina e consistência, não uma oportunidade para especulação.”
Buscando o Equilíbrio entre Risco e Retorno
Não existe uma única fórmula dos investimentos, mas há consenso entre as gestoras sobre a importância do equilíbrio entre ETFs de maior e menor volatilidade.
Em termos práticos, Moreno sugere a estratégia “núcleo e satélite”, onde 70% a 80% da carteira é composta por ETFs mais amplos e estáveis, como renda fixa ou índices globais, enquanto o restante pode ser alocado em produtos com maior risco ou mais temáticos.
“Um ETF como o LFTB11 pode servir como o núcleo, suavizando variações, enquanto o WRLD11 pode ser a parte da renda variável global”, ilustra.
Da mesma forma, Eid propõe uma abordagem similar: “Comece com 80% em ETFs amplos e diversificados e 20% em ativos de maior risco e retorno. O segredo para o sucesso está em revisar o portfólio periodicamente e não se deixar levar pelo barulho do mercado.”
Automatizando Estratégias de Investimento
Na Nu Asset, essa busca por equilíbrio inspirou a criação de estratégias automatizadas. “Desenvolvemos o Nu Smart ETFs Brasil e o Nu Smart ETFs Globais, que investem somente em ETFs, equilibrando fatores de risco e moeda de forma sistemática. Essas carteiras realizam o rebalanceamento automático, mantendo a diversificação e a visão de longo prazo”, explica Kikuchi.
Ainda assim, é fundamental estar atento ao ciclo do mercado, embora o “timing” excessivo possa ser um problema. “A questão não é prever ciclos, mas estar preparado para eles. Os ETFs devem conectar seu propósito de investimento ao seu ciclo, e não ser apenas um trampolim para apostas de curto prazo”, ressalta Eid.
Segundo Kikuchi, o investidor pode ajustar sua carteira conforme as condições do mercado, aumentando a exposição em ETFs de alto beta em períodos otimistas ou reduzindo a participação em momentos de incerteza. O erro está em transformar essa prática em uma rotina especulativa.
Em última análise, “Os ETFs são ferramentas para navegar por ciclos do mercado, não para tentar superá-los. O que realmente importa é a alocação eficiente que combina estabilidade, diversificação e oportunidades”, conclui Moreno.
Investir com ETFs não se trata apenas de ser mais agressivo, mas de estabelecer uma estrutura de investimento sólida. Ao unir diversificação global, gestão inteligente de risco e estratégias de núcleo e satélite, o investidor pode otimizar seus ganhos de maneira equilibrada e segura. Vamos nessa?
